鮑威爾支持 「更長期高利率 」立場，美元盤整漲勢

• 在經濟日程表非常清淡的一天到來之前，美元盤整。
• 市場正在消化聯準會主席鮑威爾的鷹派言論。
• 美元指數進入 106.00 區域，不過可能會有小幅回檔。

美元指數（DXY）週三小幅回落，因為市場在與美國聯邦儲備委員會（美聯儲）的掰手腕比賽中獲勝的跡象越來越明顯。近期美債殖利率和美元的上行足以扭住美國聯邦儲備委員會 主席傑羅姆-鮑威爾（Jerome Powell）的手臂。鮑威爾週二表示，最近的數據顯示在抑制通膨方面缺乏進一步的進展，在考慮首次降息之前，還需要更長時間才能對物價增長降至目標值有足夠的信心。

在經濟數據方面，除了一些二線數據外，預計不會有對市場有影響的數據。更重要的是，聯準會發言人將在美國時段結束時登台，克里夫蘭聯邦儲備銀行行長洛雷塔-梅斯特和聯準會理事米歇爾-鮑曼將發表演說。

每日市場動態摘要：鮑威爾立場劇烈調整

• 4 月 12 日當週的抵押貸款銀行家申請週報已經公佈。上週該指數為 0.1%，本週為 3.3%，儘管利率水準有所上升。
• 美國財政部將於GMT時間 17:00 舉行 20 年期較長期債券拍賣。
• 聯準會的《褐皮書報告》將於GMT時間 18:00 發布。
• GMT時間 20:00，將公佈 2 月份的財政部國際資本（TIC）流動：
  • 預計長期 TIC 淨流量將從 361 億美元增至 402 億美元。
  • 1 月份 TIC 淨流入總額為 88 億美元，2 月尚無預測。
• 週三將有兩位聯準會發言人發表演說：
  • 克利夫蘭聯邦儲備銀行行長洛雷塔-梅斯特（Loretta Mester）將於GMT時間 21:30 左右參加南富蘭克林圈對話。
  • 聯準會理事米歇爾-鮑曼（Michelle Bowman）將於GMT時間 23:15 左右在華盛頓特區的國際金融研究所發表演說。
• 股市再次下跌，不過跌幅開始縮小。本交易日晚些時候，美國股票期貨甚至可能翻漲。
• 根據 CME 集團的聯準會觀察工具，聯準會在 5 月會議上維持利率不變的預期為 94.6%，而降息的可能性為 5.4%。看起來，市場正在從最鷹派的前景中緩和下來。
• 基準 10 年期美國公債的交易價格約為 4.65%。該基準從週二的高點 4.69% 回落。

美元指數技術分析：小幅回撤，大盤仍看漲

美元指數（DXY）週三略為回落。隨著聯準會主席鮑威爾確認開始降息所需的時間將長於預期，DXY 自上週 消費者物價指數數據公佈以來的漲勢可能會出現一些回調。預計會有一些回調，儘管美國利率較高與世界其他地區之間的利率差大幅擴大，應會使 DXY 保持在 104.00 以上的較高水平。

上檔方面，週二的新高 106.52 是首先要突破的水平。進一步上行並突破 107.00 整數關卡後，DXY 指數可能會在 107.35（10 月 3 日的高點）遇到阻力。

下檔方面，第一個重要價位是 105.88，這是自 2023 年 3 月以來的關鍵價位，週一該價位成為支撐位，證明了其重要性。再往下，105.12 和 104.60 也應作為支撐位，然後是55 天和 200 天簡單移動平均線 (SMA)， 分別位於 104.17 和 103.91。